Το κεφάλαιο κίνησης είναι τα περιουσιακά στοιχεία μιας επιχείρησης που επενδύονται στις τρέχουσες δραστηριότητές της και διασφαλίζουν τη συνέχεια της παραγωγικής διαδικασίας. Περιλαμβάνουν τα δικά τους κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία - περιουσιακά στοιχεία που σχηματίζονται εις βάρος του ιδίου κεφαλαίου της εταιρείας.
Οδηγίες
Βήμα 1
Ο υπολογισμός του ιδίου κεφαλαίου κίνησης είναι το πρώτο βήμα στη χρηματοοικονομική ανάλυση κάθε οργανισμού, καθώς σε περίπτωση έλλειψης, η εταιρεία αναγκάζεται να στραφεί σε εξωτερικές πηγές σχηματισμού ακινήτων (δάνεια και δάνεια).
Βήμα 2
Υπάρχουν διάφοροι τρόποι για να προσδιορίσετε το μέγεθος των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας. Στην πρώτη περίπτωση, τα ίδια κυκλοφορούν περιουσιακά στοιχεία νοούνται ως η διαφορά μεταξύ του αθροίσματος των πηγών ιδίων κεφαλαίων (ίδια κεφάλαια) και του ποσού των μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων. Πιστεύεται ότι για την κανονική ασφάλεια της οικονομικής δραστηριότητας της επιχείρησης, η αξία του ιδίου κεφαλαίου κίνησης πρέπει να είναι τουλάχιστον το 1/3 του ιδίου κεφαλαίου της. Με άλλα λόγια, το ίδιο το κεφάλαιο του οργανισμού θα πρέπει να είναι επαρκές για να σχηματίσει όλα τα μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία και περίπου το 1/3 των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων.
Βήμα 3
Το ίδιο κεφάλαιο κίνησης υπολογίζεται επίσης με διαφορετικό τρόπο:
SOS = SK + DO - VA, όπου
SK - ίδια κεφάλαια της επιχείρησης, DO - μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις (υποχρεώσεις), VA - μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία της επιχείρησης.
Με αυτήν τη μέθοδο υπολογισμού, θεωρείται ότι το κεφάλαιο κίνησης μπορεί να σχηματιστεί όχι μόνο εις βάρος των ιδίων κεφαλαίων, αλλά και εις βάρος των μακροπρόθεσμων ελκυστικών πηγών (δάνεια και δανεισμός).
Βήμα 4
Επιπλέον, τα ίδια κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία μπορούν να υπολογιστούν ως η διαφορά μεταξύ τρεχουσών περιουσιακών στοιχείων και βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων (υποχρεώσεις) της επιχείρησης.
Βήμα 5
Κατά την ανάλυση της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης, καθορίζεται επίσης ο συντελεστής πρόβλεψης με τα δικά του κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία. Υπολογίζεται ως η αναλογία του ποσού των ιδίων κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων προς το άθροισμα των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων του οργανισμού. Η τυπική τιμή για αυτόν τον συντελεστή είναι 10%, δηλ. τουλάχιστον το 10% των τρεχουσών περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας πρέπει να σχηματίζεται εις βάρος των ιδίων κεφαλαίων.
